Wootrade:重构加密交易的流动性提供平台

流动性提供平台 Wootrade 上线不足一年,日交易量就已稳步攀升至千万美元级别。

撰文:张改娟

通俗来讲,在股票市场中,流动性是衡量市场成熟度的一个关键指标。对于一个流动性高的市场来说,其最大的特点就是在任何时刻市场上都有大量买家和卖家,且投资者能够以最快的速度、最优的价格购入或出售足够多的资产仓位,而不对资产价格造成较大波动。

加密货币市场亦是如此。但由于加密市场的体量远低于传统金融市场,且交易平台较为分散,稍有半分差池,轻则会引发价格小幅波动、出现价格插针现象,重则影响整个加密市场。因此,在加密市场中,流动性就显得尤为重要。

若一个加密交易平台的流动性足够大,用户就能够即时以报价或者最优的价格买入或卖出大量的加密资产仓位,且不引发较大的价格波动或发生小幅波动之后快速反弹。换言之,交易速度、价格优势、市场深度以及弹性就是衡量流动性的四个关键指标,而这些指标又相辅相成、相互促进且缺一不可。

当市场环境发生变化时,交易的即时性需求就会变得旺盛,而只有市场深度能够承受足够大的大额交易时,用户才能够以报价或最优价格快速成交。而当大额交易发生时,另一指标「弹性」就变得异常重要,将直接决定价格偏离一定水平后能否快速进行调整恢复。

当然,交易速度、价格优势、市场深度以及弹性四个关键指标也存在互斥性。另外,现阶段,加密货币市场中,尤其是 DEX 交易平台的流动性仍然严重不足,在发生较大交易时容易产生严重的价格滑点。另一方面,流动性对期货市场的影响也非常明显,会在很大程度上影响交易成本的高低。那如何在不牺牲任何一个要素的情况下为用户提供交易就成为了目前亟待解决的问题。

Wootrade 就是一款要解决此类痛点的流动性提供平台,不仅可以消除市场流动性分散的因素,还可以零手续费为交易所、钱包、交易机构等客户提供足量的交易深度。

Wootrade 是一个怎样的项目?

Wootrade 可以理解为一个在现货和期货市场中由多种智能交易策略支持的具有高流动性的交易平台,由量化机构 Kronos Research 孵化,且其领导团队由 Kronos Research 联合创始人 Mark Pimentel 和 Jack Tan 组成,团队成员也都来自卡内基梅隆大学、麻省理工学院、德意志银行以及上海期货交易所等高校或知名金融机构。

孵化 Wootrade 的 Kronos Research 是一家全球前十的顶级量化团队,成立于 2018 年 6 月份,每月的交易量高达 450 亿美元,也是币安、火币以及 OKEx 三大交易平台的指定做市商。

Kronos 的加持不仅可以使得 Wootrade 能够全天候聚合各大交易平台的流动性,还获得了通过 Kronos 高频量化交易策略产生的流动性,再加上更多量化团队的加入,使得 Wootrade 为其客户提供更深的交易深度或盘口,从而提供最优的价格和更快的交易速度。另一方面,Wootrade 也将数字资产暗池和量化策略带入 DeFi 领域,推动 DeFi 快速发展。

零佣金、高流动性、连接 DeFi 和 CeFi 的桥梁是 Wootrade 的三个主要特点。目前,Wootrade 的另类交易系统(Wootrade ATS,简称 WATS)可以在 2 美元的价差下提供 10 BTC 的深度,在 10 美元的价差下提供 100 BTC 的深度,而不收取任何手续费。

根据 10 月 30 日 14:00 截取的盘口实时数据,Wootrade 可在价格波动为 1% 的情况下提供约 500 个比特币的深度,在价格波动为 0.5% 的情况下提供 230 个比特币的深度。

Wootrade:重构加密交易的流动性提供平台10 月 30 日 14:00 分截取的 Wootrade 盘口数据

通过 Wootrade,交易平台和钱包可以为其用户提供更优惠的交易价格和手续费,并大幅提升用户体验,而不必担心大额交易需要承受的价格风险,中小型交易平台更是能够拉近与主流交易所的距离。交易团队也能够利用 Wootrade 的高流动性和深度最大化其收益率。相比于第三方做市商团队和交易所的自有做市部门,Wootrade 可以提供更好的深度、更低的费用和风险。

从接入 Wootrade 的早期平台就可看出 Wootrade 为这些钱包或交易所的流动性带来的促进作用。虎符 Hoo 和抹茶 MXC 都是 Wootrade 的早期客户,在接入 Wootrade 半年多的时间里,不仅主流币的盘口数据和流动性得到了大幅提高,也大幅提高了交易所的成交量。

据 Coingecko 数据显示,在接入 Wootrade 后,虎符 Hoo 和抹茶 MXC 的交易量均出现了明显的上涨。

Wootrade:重构加密交易的流动性提供平台虎符 HOO 过去一年的交易量数据

Wootrade:重构加密交易的流动性提供平台抹茶 MXC 过去一年的交易量数据

Wootrade 表示,得益于产品优势以及市场拓展,平台在上线不足一年的情况下,日交易量已稳步攀升至千万美元级别。根据 Wootrade 提供的数据,该平台在 10 月 20 日当日的总交易量达 1400 万美元,其中,BCH 的交易量达逾 230 万美元,仅次于火币、币安、OKEx 和 Coinbase,位列第五大平台。10 月 29 日,Wootrade 交易量突破 1500 万美元,再创新高。

Wootrade 取得了哪些进展?

融资支持

Wootrade 于 2019 年 6 月正式启动,在项目发展初期便受到了多家机构的广泛关注,完成了由 Dragonfly Capital、分布式资本、SNZ 以及 DFund 投资的种子轮融资

今年三季度,伴随着 DeFi 热潮,Wootrade 产品的高流动性及深度在多家交易所和机构客户中得到了一致好评和认可,进而又吸引了多家投资机构的支持,包括 Dragonfly Capital、HashKey Capital、SNZ、DFund 等知名机构。

另外,Wootrade 还完成了 1000 万美元的私募轮融资,参投的机构包括 Three Arrows Capital、分布式资本、IOSG Ventures、QSN、Defi Capital、Genesis Block 等。

平台进展

去年年底,Wootrade 发布了 WATS 1.0 版本。今年 1 月份,Wootrade 就开始通过 API 为交易所和机构交易团队提供功能齐全的暗池服务。

不到半年,即在 7 月份,Wootrade 就升级至 2.0 版本,新版本支持超过 200 家交易所和机构客户接入,并将加入 Kronos Research 订单流交易策略来进一步提升 WOOTRADE 的流动性,以及为交易所的用户提供更优的成交价格。WOOTRADE 目前可为合作交易所的超过 6.5 万位终端用户在 0.2% 的价差下提供 100+ BTC 的交易深度。

本月,Wootrade 上线杠杆交易功能,为用户提供资金杠杆,大幅提升用户的资金使用率。

合作进展

目前,与 Wootrade 合作的交易所和机构客户有十多家,包括 Gate.io、DODO、MXC、Hoo、BitMart、去中心化交易协议 Injective Protocol、跨链价值交易协议 MOV、LBank、同舟资本以及 Genesis Block 等,并在盘口流动性方面展开深入合作,为交易所打破用户规模和流动性瓶颈,以及为做市商提供实时喂价来降低交易成本,间接地为 6.5 万终端用户提供了良好的交易深度并大幅提升了用户体验。

未来,Wootrade 还将与这些平台在用户激励机制方面进行合作探索,以进一步吸引用户参与,还将继续寻求与其他交易所或机构客户进行合作。

  最适合长期持有的股票

WOO 代币的分配模型和用例

WOO 是 Wootrade 平台的原生代币,致力于将流动性提供者和需求者联合成一个互惠互利的经济体,从而发展成一个自给自足的生态系统。目前,Wootrade 已提供 WOO 的流动性支持,并在火币全球站、Gate.io、MXC、HOO、BitMart 等多家交易所上线。

代币分配模型

WOO 代币的上限为 30 亿枚,其中,生态奖励占据半数,即 15 亿枚,从中可以一窥 Wootrade 对项目生态和社区发展的重视程度。

Wootrade:重构加密交易的流动性提供平台WOO 代币的分配模型

除生态奖励外,Wootrade 还分配了 20% 的代币给投资者,其中,2018 年进行的种子轮出售的代币线性解锁时间为两年,私募轮为 6 个月。另外,团队和顾问将各获得 20% 和 5% 的代币,并锁定 4 年,还有 5% 的代币将用于流动性管理。

Wootrade:重构加密交易的流动性提供平台WOO 代币解锁时间表

根据项目 所述,Wootrade 还会将盈利的 50% 用来回购 WOO,直接赋能 WOO。

代币用例及效应

Wootrade 希望通过 WOO 来最大化平台的流动性的同时,促进平台逐步转向去中心化,并打造一个良性循环、互惠互利的生态系统。WOO 在发行后主要有以下用例:

  1. 抵押:WOO 可能会用作交易的抵押品;

  2. 挖矿:作为 Wootrade 节点提供高质量的订单时可获得 WOO 代币奖励,以进一步激励平台的流动性;

  3. 质押:将代币质押在做市基金或者质押获得治理投票点数。

  4. 支付:可用来支付部分保证金和资产管理费用。

其中,获得治理投票点数后可参与 Wootrade 生态治理,如创建提案和投票,包括产品和代币功能、费用模式以及代币分配模型等。

目前,Wootrade 已通过与多家交易所和机构客户合作为大量终端用来带来了高流动性和良好体验,WOO 的发行将使更多的交易所以及交易者持有 WOO 代币,这样一来,普通投资者也可通过代币参与 Wootrade 生态,进而带来强大的网络效应和超值回报。

Wootrade 的未来发展方向

短期计划

Wootrade 联合创始人 Jack Tan 此前指出,近期,Wootrade 还将推出衍生品交易暗池,为交易所的合约交易提供流动性,目前在整理客户需求阶段。另外,随着 2.0 版本的发布,将继续拓展客户。

另外,根据白皮书显示,Wootrade 将在今年 10 月和 11 月激活代币 WOO 的用例,如抵押、支付等。

长期计划

Wootrade 认为,交易的权力和自由应由交易者掌握。Wootrade 最终的系统将包含三个角色,包括交易者、路由代理以及匹配的引擎节点,而 Wootrade 将充当这三个角色的连接方。具体来说,交易者能够通过加密消息并将其传递到路由节点,来匹配引擎节点,之后匹配引擎将轮流匹配来自交易者的订单。

长远来看,Wootrade 团队计划对 Wootrade 的管理权力逐步去中心化,并将基于区块链技术创建一个透明、公平的去中心化管理平台,以消除中心化模式的缺点,如技术缺陷、监管风险等。

随着加密货币领域的持续发展以及更多机构的入局,Wootrade 零佣金、高流动性和深度以及快速发展的生态系统等特点有望吸引更多的交易平台、钱包以及机构,也会引发加密货币交易的变革

发表评论